07:14

Материал Эволюция цифровых финансов. Ликбез для начинающих, портал ПЛАС

Главная » Эксперты » Эволюция цифровых финансов. Ликбез для начинающих сегодня, 10:14 31 Эволюция цифровых финансов. Ликбез для начинающих В последнее время термин «цифровая валюта» все чаще звучит в контексте цифровых денег, эмитируемых отдельными государствами. В чем принципиальные отличия цифровой валюты центральных банков от криптовалют, безналичных валют? Как использовать и зарабатывать на цифровых валютах частному инвестору, юрлицу, инвестиционному фонду? Подробнее об этом порталу PLUSworld рассказывает Андрей Михайлишин, глава Комиссии по платежным системам и трансграничным расчетам ТПП РФ, глава целевой группы BRICS Payments and Fintech Рабочей группы Финансовые услуги и инвестиции Делового совета БРИКС. Фото: Предоставлено автором Деньги, как и общество, эволюционируют и меняют свою форму, функции и экономический смысл. И на сегодняшнем этапе в нашу жизнь плотно вошло понятия «криптовалюта», «цифровая валюта», «криптоактивы». Давайте подробно рассмотрим суть этих терминов, а также свойства и возможности каждого из данных инструментов. Основы технологии блокчейн Итак, начнем с блокчейна. Как известно, это распределенная база данных, которая хранит информацию в виде цепочки блоков, связанных друг с другом при помощи алгоритмов криптографического шифрования. Каждый блок содержит информацию о транзакциях, которые были совершены в сети. Информация в блокчейне защищена от изменений с помощью криптографии. Для того чтобы добавить новые данные в блокчейн, участники сети должны достигнуть консенсуса. Консенсус — это совокупность принципов и правил, благодаря которым все участники сети автоматически приходят к соглашению о текущем состоянии сети и его изменению. Этим гарантируется безопасность сети и достоверность всех хранящихся в ней данных. Существует несколько различных видов консенсуса, которые используются в блокчейне. Криптовалюты — это цифровые активы, которые используют технологию блокчейн для обеспечения безопасности и прозрачности транзакций. Криптовалюты не выпускаются и не гарантируются государственными органами власти или иным другим эмитентом и не имеют физической формы. Первой в истории индустрии криптовалютой стал биткоин, который был выпущен в 2009 году неизвестным человеком или группой под псевдонимом Сатоши Накамото. В последующие годы появилось множество других криптовалют, таких как Эфириум, Лайткойн, Рипл и т. д. Эти криптовалюты используют различные технологии и имеют свои преимущества и недостатки. Классификация криптоактивов Криптоактивы можно классифицировать по различным признакам, например, по типу обеспечения, по назначению и т. д. По назначению криптоактивы делятся на: ·       Платежные криптовалюты: это стейблкоины — криптовалюты, курс которых привязан к фиатной валюте или к цене биржевого товара и используются для оплаты товаров и услуг. ·       Инвестиционные криптовалюты: это криптовалюты, которые приобретаются для получения прибыли. Данное деление очень упрощенное, в последующих материалах мы уделим этому больше внимания. Криптовалюты можно приобрести на биржах, обменниках или напрямую у других пользователей. Криптовалюты можно хранить в кастодиальных или некастодиальных кошельках, холодных и горячих, толстых и тонких. Так, например, кастодиальные кошельки предполагают, что закрытый ключ доступа к криптовалюте хранится на серверах третьей стороны. Некастодиальные кошельки позволяют пользователям самостоятельно управлять своими криптовалютами и не хранят закрытый ключ или сидфразу на серверах разработчиков кошелька. Детально к теме кошельков мы вернемся в последующих наших материалах. Перспективы развития криптовалют Криптовалюты обладают рядом преимуществ перед традиционными валютами, такими как: ·       Безопасность: транзакции в блокчейне защищены от изменений с помощью криптографии. ·       Прозрачность: все транзакции в блокчейне являются общедоступными (исключая ряд блокчейнов с анонимными транзакциями, например Monero) . ·       Децентрализация: блокчейн не зависит от какого-либо централизованного органа.   Эти преимущества могут привести к широкому распространению криптовалют в будущем. Однако, криптовалюты также имеют ряд недостатков, таких как: ·       Высокая волатильность: цены на криптовалюты могут сильно колебаться. ·       Правовая неопределенность: криптовалюты не во всех странах регулируются, например, в России, ·       Уголовные риски: криптовалюты могут использоваться для отмывания денег и других незаконных операций, и если случайно такая транзакция будет осуществлена с использованием вашего криптокошелька – есть вероятность, что это может привести к проблемам с правоохранительными органами. Несмотря на недостатки, криптовалюты имеют потенциал позитивно повлиять на мировую финансовую систему. Цифровые валюты центральных банков Цифровая валюта центрального банка (ЦВЦБ, CBDC) – это цифровая форма национальной валюты, выпущенная центральным банком и использованием технологий распределенного реестра. ЦВЦБ отличается от традиционных безналичных и электронных денег тем, что она эмитируется центральным банком, является требованием к центральному банку. На ЦВЦБ не начисляются проценты и ЦВЦБ не дается в кредит. Появление ЦВЦБ обусловлено несколькими факторами, включая: рост популярности криптовалют, технологичность криптовалют второго и последующих поколений, угроза популярности национальных валют со стороны таких проектов как Libra (Facebook Coin, теперь Diem) и TON (Telegram). Рост популярности криптовалют побудил центральные банки рассмотреть возможность выпуска своих собственных цифровых валют, чтобы конкурировать с криптовалютами и не подвергать риску стабильность финансовой системы. Использование технологии блокчейн позволит обеспечить безопасность и прозрачность транзакций ЦВЦБ. ЦВЦБ бывают двух форм: оптовые и розничные. Розничные используются всеми экономическими агентами: физическими и юридическими лицами, финансовыми институтами и государство для ежедневных расчетов и платежей. Оптовые используют профессиональные участники финансового рынка для взаимных расчетов, в том числе и трансграничных. Архитектурно ЦВЦБ бывают трех видов: ·       Централизованная ЦВЦБ (одноуровневая эмиссия): в этом случае ЦВЦБ выпускаются, хранятся центральным банком, осуществляет переводы ЦВЦБ также центральный банк. ·       Двухуровневая эмиссия ЦВЦБ: в этом случае ЦВЦБ выпускаются центральным банком, но розничный оборот обеспечивается коммерческими банками. ·       Децентрализованная ЦВЦБ (гибридные ЦВЦБ): в этом случае ЦВЦБ хранятся и выпускаются частными организациями, но обеспечены центральным банком. Мотивы и перспективы внедрения ЦВЦБ Центральные банки рассматривают возможность внедрения ЦВЦБ по нескольким причинам, включая: ·       Улучшение эффективности платежной системы: ЦВЦБ могут ускорить и удешевить платежи. ·       Повышение финансовой доступности: ЦВЦБ могут сделать финансовые услуги более доступными для людей, которые не имеют доступа к традиционным банковским счетам. ·       Укрепление финансовой стабильности: ЦВЦБ могут помочь центральным банкам контролировать денежную массу и предотвращать финансовые кризисы. ·       Мгновенные и дешевые с точки зрения себестоимости платежи в режиме 7/24/365 ·       Использование смарт-контрактов в экономической и финансовой деятельности ·       Механизмы прямого стимулирования правительством граждан и бизнеса. К настоящему времени ЦВЦБ внедрены или находятся в стадии разработки в более чем 100 странах мира. Некоторые из наиболее продвинутых проектов ЦВЦБ включают: ·       Китай (DCEP) ·       Багамские Острова (Sand Dollar) ·       Восточно-Карибский центральный банк (DCash) ·       Нигерия (eNaira) ·       Камбоджа (Bakong) ·       Уругвай (ePeso) ·       Зимбабве (ZiG) ·       Ямайка (JAM-DEX) Прогнозируется, что внедрение ЦВЦБ по всему миру будет продолжаться в ближайшие годы. ЦВЦБ могут оказать значительное влияние на финансовую систему, сделав ее более инновационной, эффективной, доступной и стабильной.   Читайте также: Цифровой рубль. Что ему стоит перенять у своего китайского «коллеги»?     Рубрика: Блокчейн Теги: #АНДРЕЙ МИХАЙЛИШИН #ЦВЦБ #КРИПТОАКТИВЫ

Деньги, как и общество, эволюционируют и меняют свою форму, функции и экономический смысл. И на сегодняшнем этапе в нашу жизнь плотно вошло понятия «криптовалюта», «цифровая валюта», «криптоактивы». Давайте подробно рассмотрим суть этих терминов, а также свойства и возможности каждого из данных инструментов. Основы технологии блокчейн Итак, начнем с блокчейна. Как известно, это распределенная база данных, которая хранит информацию в виде цепочки блоков, связанных друг с другом при помощи алгоритмов криптографического шифрования. Каждый блок содержит информацию о транзакциях, которые были совершены в сети. Информация в блокчейне защищена от изменений с помощью криптографии. Для того чтобы добавить новые данные в блокчейн, участники сети должны достигнуть консенсуса. Консенсус — это совокупность принципов и правил, благодаря которым все участники сети автоматически приходят к соглашению о текущем состоянии сети и его изменению. Этим гарантируется безопасность сети и достоверность всех хранящихся в ней данных. Существует несколько различных видов консенсуса, которые используются в блокчейне. Криптовалюты — это цифровые активы, которые используют технологию блокчейн для обеспечения безопасности и прозрачности транзакций. Криптовалюты не выпускаются и не гарантируются государственными органами власти или иным другим эмитентом и не имеют физической формы. Первой в истории индустрии криптовалютой стал биткоин, который был выпущен в 2009 году неизвестным человеком или группой под псевдонимом Сатоши Накамото. В последующие годы появилось множество других криптовалют, таких как Эфириум, Лайткойн, Рипл и т. д. Эти криптовалюты используют различные технологии и имеют свои преимущества и недостатки. Классификация криптоактивов Криптоактивы можно классифицировать по различным признакам, например, по типу обеспечения, по назначению и т. д. По назначению криптоактивы делятся на: ·       Платежные криптовалюты: это стейблкоины — криптовалюты, курс которых привязан к фиатной валюте или к цене биржевого товара и используются для оплаты товаров и услуг. ·       Инвестиционные криптовалюты: это криптовалюты, которые приобретаются для получения прибыли. Данное деление очень упрощенное, в последующих материалах мы уделим этому больше внимания. Криптовалюты можно приобрести на биржах, обменниках или напрямую у других пользователей. Криптовалюты можно хранить в кастодиальных или некастодиальных кошельках, холодных и горячих, толстых и тонких. Так, например, кастодиальные кошельки предполагают, что закрытый ключ доступа к криптовалюте хранится на серверах третьей стороны. Некастодиальные кошельки позволяют пользователям самостоятельно управлять своими криптовалютами и не хранят закрытый ключ или сидфразу на серверах разработчиков кошелька. Детально к теме кошельков мы вернемся в последующих наших материалах. Перспективы развития криптовалют Криптовалюты обладают рядом преимуществ перед традиционными валютами, такими как: ·       Безопасность: транзакции в блокчейне защищены от изменений с помощью криптографии. ·       Прозрачность: все транзакции в блокчейне являются общедоступными (исключая ряд блокчейнов с анонимными транзакциями, например Monero) . ·       Децентрализация: блокчейн не зависит от какого-либо централизованного органа.   Эти преимущества могут привести к широкому распространению криптовалют в будущем. Однако, криптовалюты также имеют ряд недостатков, таких как: ·       Высокая волатильность: цены на криптовалюты могут сильно колебаться. ·       Правовая неопределенность: криптовалюты не во всех странах регулируются, например, в России, ·       Уголовные риски: криптовалюты могут использоваться для отмывания денег и других незаконных операций, и если случайно такая транзакция будет осуществлена с использованием вашего криптокошелька – есть вероятность, что это может привести к проблемам с правоохранительными органами. Несмотря на недостатки, криптовалюты имеют потенциал позитивно повлиять на мировую финансовую систему. Цифровые валюты центральных банков Цифровая валюта центрального банка (ЦВЦБ, CBDC) – это цифровая форма национальной валюты, выпущенная центральным банком и использованием технологий распределенного реестра. ЦВЦБ отличается от традиционных безналичных и электронных денег тем, что она эмитируется центральным банком, является требованием к центральному банку. На ЦВЦБ не начисляются проценты и ЦВЦБ не дается в кредит. Появление ЦВЦБ обусловлено несколькими факторами, включая: рост популярности криптовалют, технологичность криптовалют второго и последующих поколений, угроза популярности национальных валют со стороны таких проектов как Libra (Facebook Coin, теперь Diem) и TON (Telegram). Рост популярности криптовалют побудил центральные банки рассмотреть возможность выпуска своих собственных цифровых валют, чтобы конкурировать с криптовалютами и не подвергать риску стабильность финансовой системы. Использование технологии блокчейн позволит обеспечить безопасность и прозрачность транзакций ЦВЦБ. ЦВЦБ бывают двух форм: оптовые и розничные. Розничные используются всеми экономическими агентами: физическими и юридическими лицами, финансовыми институтами и государство для ежедневных расчетов и платежей. Оптовые используют профессиональные участники финансового рынка для взаимных расчетов, в том числе и трансграничных. Архитектурно ЦВЦБ бывают трех видов: ·       Централизованная ЦВЦБ (одноуровневая эмиссия): в этом случае ЦВЦБ выпускаются, хранятся центральным банком, осуществляет переводы ЦВЦБ также центральный банк. ·       Двухуровневая эмиссия ЦВЦБ: в этом случае ЦВЦБ выпускаются центральным банком, но розничный оборот обеспечивается коммерческими банками. ·       Децентрализованная ЦВЦБ (гибридные ЦВЦБ): в этом случае ЦВЦБ хранятся и выпускаются частными организациями, но обеспечены центральным банком. Мотивы и перспективы внедрения ЦВЦБ Центральные банки рассматривают возможность внедрения ЦВЦБ по нескольким причинам, включая: ·       Улучшение эффективности платежной системы: ЦВЦБ могут ускорить и удешевить платежи. ·       Повышение финансовой доступности: ЦВЦБ могут сделать финансовые услуги более доступными для людей, которые не имеют доступа к традиционным банковским счетам. ·       Укрепление финансовой стабильности: ЦВЦБ могут помочь центральным банкам контролировать денежную массу и предотвращать финансовые кризисы. ·       Мгновенные и дешевые с точки зрения себестоимости платежи в режиме 7/24/365 ·       Использование смарт-контрактов в экономической и финансовой деятельности ·       Механизмы прямого стимулирования правительством граждан и бизнеса. К настоящему времени ЦВЦБ внедрены или находятся в стадии разработки в более чем 100 странах мира. Некоторые из наиболее продвинутых проектов ЦВЦБ включают: ·       Китай (DCEP) ·       Багамские Острова (Sand Dollar) ·       Восточно-Карибский центральный банк (DCash) ·       Нигерия (eNaira) ·       Камбоджа (Bakong) ·       Уругвай (ePeso) ·       Зимбабве (ZiG) ·       Ямайка (JAM-DEX) Прогнозируется, что внедрение ЦВЦБ по всему миру будет продолжаться в ближайшие годы. ЦВЦБ могут оказать значительное влияние на финансовую систему, сделав ее более инновационной, эффективной, доступной и стабильной.   Читайте также: Цифровой рубль. Что ему стоит перенять у своего китайского «коллеги»?    

• 04:48 VARA вводит новые правила в сфере криптомаркетинга
• 04:00 Фейк WalletConnect, утечка у MoneyGram и другие события кибербезопасности